Forexlive News Americas FX: El informe de empleo de EE. UU. fue un número ‘WOW’.

El informe de empleo de EE. UU. fue, como dijo Daly de la Fed, un número «wow». La nómina no agrícola aumentó en la friolera de 517.000. Los dos meses anteriores fueron revisados ​​al alza por 71K. El total combinado de 587K superó con creces las expectativas de 185K. Vaya que tiene razón.

La tasa de desempleo cayó al 3,4 % (se espera que aumente al 3,6 %), la más baja desde 1969. Los salarios medios por hora aumentaron un 0,3 % y un 4,4 % interanual, como se esperaba. La semana laboral aumentó a 34,7 horas desde las 34,3 horas previstas. Este es un gran salto e indicativo de empleo sólido.

El número fue más reclamos iniciales y datos JOLT que historias anecdóticas de despidos.

Hizo que algunos analistas dijeran: «es tan bueno, ignórelo», lo que supongo que es otra forma de decir: «Mi modelo es correcto. El BLS es incorrecto». Sin embargo, la realidad es que los datos de empleo continúan mostrando fortaleza mes tras mes.

Mirando los sectores:

Se agregaron buenos trabajos de producción 46K

• producción +19
• construcción +28K

En trabajos de servicio sumaron 397K

• servicios profesionales y empresariales 82K
• educación privada y servicios de salud +105K
• transporte y comercio de servicios públicos +63K
• transporte y almacenaje +23K
• El ocio y la hostelería aumentaron en 128K
• información -5K
• activo financiero menos 6K

El gobierno incluso agregó una pieza con una ganancia de 78K

Posteriormente, el índice ISM no manufacturero fue mucho más fuerte de lo esperado en 55,2 frente a 50,4.

• el índice de nuevos pedidos subió a 60,4 desde 45,2 el mes pasado
• el empleo vuelve al nivel 15 desde 49,4 el mes pasado
• los precios bajan a 67,8 desde 68,1
• la cartera de pedidos aumenta a 52,9 desde 51,5
• buscar nuevos pedidos de exportación a 59.0 desde 47.7

¿Recesión? ¿Qué recesión?

Las acciones de EE. UU. vieron inicialmente las noticias como más bajistas, ya que es posible que la Fed deba subir más y mantener las tasas más altas por más tiempo que las expectativas del mercado. Sin embargo, a medida que el impulso ralentizó la caída, los principales índices volvieron a subir y borraron todas las caídas del día. Esto se produjo incluso ante las ganancias menos que estelares de Amazon, Alphabet y Apple después del cierre del jueves. intradía,

• El Dow cayó tan bajo como -240.09 puntos y pasó a 125.63 puntos
• El S&P cayó hasta -56,39 puntos y se revirtió para subir 2,61 puntos
• Nasdaq cayó tan bajo como -253.96 puntos y se revirtió hasta 30.49 puntos

Sin embargo, la subida ha sido dura y los compradores se han vuelto hacia los vendedores. La noticia de que Daly de la Fed estaría hablando en FoxBusiness puede haber sido un catalizador para sacar algunos de la mesa. Recuerde que Daly fue un poco más agresivo con las perspectivas de inflación cuando habló el 9 de enero, justo antes del período de bloqueo. Insistió particularmente en que la inflación de los bienes estaba bajando, pero la inflación de los servicios, excluyendo la vivienda, seguía siendo alta.

Los compradores de acciones se atrevieron con 1000 toreros en las horas de la mañana, pero se acobardaron un poco ante las perspectivas de que un funcionario de la Fed dijera «todavía somos adictos a los datos», la inflación sigue siendo alta y «era demasiado pronto». para llamar a un pico (que es lo que recordaba el mercado).

La próxima semana, cuando hablen más funcionarios de la Fed, será difícil decir que las cosas se están desacelerando. En realidad, la situación del empleo parece estar haciendo lo contrario -a pesar de los recortes anunciados, y que seguirán asustando a la Fed que tiene un solo puesto- al ver bajar la inflación.

En el mercado de deuda. los rendimientos aumentaron y se mantuvieron elevados durante el día:

• rendimiento a dos años 4,288% +19,9 puntos básicos
• rendimiento a cinco años 3,653% +17,1 puntos básicos
• Rendimiento a 10 años 3,520% +12,3 puntos básicos
• Rentabilidad a 30 años 3,615% +6,1 puntos básicos

El oro se desplomó en reacción al alza del dólar. Está cerrando cerca de -$46 o -2.44% a $1865.63 después de caer a $41 desde $2000 ayer (máximo $1959.74). La plata bajó un 4,67% o bajó $1,09.

El petróleo crudo se centró en la apreciación del dólar y también cayó, aunque un crecimiento más fuerte podría conducir a una mayor demanda en el futuro. Petróleo Crudo Finalizó Semana Abajo -7.89%

El USD fue el más fuerte de los principales, con una subida de más del 2 % frente al NZD (+2,29 %), el AUD (2,16 %) y un 1,97 % frente al JPY. La única moneda en la que el USD subió menos del 1% hoy fue el CAD con una ganancia de solo el 0,69%.

Para la semana de negociación, el dólar estadounidense subió frente a todas las monedas principales:

• Euros, +0,67%
• yen japonés, +1,09 %
• GBP, +2,7%
• CHF, +0,55%
• dólar canadiense, +0,70 %
• AUD, +2.61%
• $NZ, +2.54%

Sin duda, fue un día Wow (y también una semana Wow con los 3 principales bancos centrales en juego y una semana de ganancias destacada por empresas como Meta, Apple, Alphabet, Amazon, Boeing, Merck, Honeywell, Starbucks).

La próxima semana el calendario de eventos estará un poco menos ocupado. Aún así, la anticipación de lo que los funcionarios de la Fed podrían decir es intrigante y potencialmente mueve el mercado. A las 12 del martes, Powell de la Fed hablará en el Club Económico de Washington. Williams, de la Fed de Nueva York, también hablará el miércoles (y estoy seguro de que se pedirá a otros funcionarios de la Fed que comenten sobre la política publicada en el informe de empleos).

Se espera que el Banco de Australia suba las tasas en 25 puntos básicos en Australia el martes (lunes por la noche a las 10:30 p. m. ET). Recuerde que el IPC de Australia para el cuarto trimestre fue del 1,9 % frente al 1,6 % estimado cuando se anunció el 24 de enero. Canadá debe publicar su informe de empleos el viernes, un mes después de informar un aumento excesivo de 104K el mes pasado. Las expectativas son para 15K el viernes. El BOC elevó las tasas en 25 puntos básicos el 25 de enero y dijo que estaban en «pausa condicional» mientras evalúan los datos económicos en el futuro. Este será un punto de datos clave para su sabático de aumento de tasas.

Echando un vistazo al calendario de ganancias, los principales lanzamientos ya han terminado. La semana que viene hay algunos nombres pero los impactos deberían ser mínimos:

Lunes:

• Pinterest
• Ventisca de Activision

Martes:

Miércoles

Jueves

• Toyota
• Pepsi
• AstraZeneca
• Philip Morris
• Unilever
• Paypal
• motorola