Trading en los sectores Forex y Crypto: una comparación crítica

El comercio de divisas siempre ha sido uno de los nichos más populares en el complejo universo financiero. Los libros de historia remontan el nacimiento del mercado Forex a finales del siglo XVII en la ciudad de Ámsterdam.

El mercado Forex moderno es un descendiente directo del comercio anterior, con una popularidad que, a lo largo de los años, también ha involucrado a pequeños inversores. Los últimos años se han caracterizado por el nacimiento y auge de las criptomonedas para crear un nuevo polo en el mercado de divisas.

En ausencia de una regulación única, muchos países hoy ven las criptomonedas como monedas extranjeras en lugar de activos financieros. Por lo tanto, en este contexto, puede ser útil hacer una comparación crítica entre Forex y el mercado de criptomonedas.

mercado de divisas

Forex, o Foreign Exchange, es el mercado global de divisas donde personas y entidades (bancos, empresas, comerciantes institucionales, etc.) negocian una o más divisas a un precio acordado.

Este sector se basa en la venta de divisas a escala global y es el mercado de activos financieros más grande del mundo. Baste decir que, en un día típico, registra volúmenes de negociación de más de 5 billones de dólares estadounidenses.

Forex es un mercado altamente líquido y dinámico y, como resultado, sus precios pueden cambiar rápidamente debido a noticias o eventos inmediatos. Este cambio rápido crea varias oportunidades para todos los comerciantes.

La principal diferencia con el mercado de criptomonedas es que, como veremos a continuación, tiene una volatilidad mucho menor que las monedas digitales. Por lo tanto, los comerciantes profesionales suelen utilizar el apalancamiento para obtener ganancias esenciales en Forex.

No existe un mercado único que fije los precios de las diferentes monedas. Cada operación, en cambio, se realiza en modalidad “Over The Counter” (o, simplemente, OTC), con intercambios electrónicos constantes en todo el mundo.

Por lo general, la mayoría de las transacciones en el mercado Forex las realizan grandes bancos e instituciones financieras. Muchos pequeños comerciantes prueban suerte en esta industria, pero no todos pueden ganar dinero, ya que se trata de operaciones complejas.

mercado de criptomonedas

Las nuevas tecnologías, favorecidas por el avance de internet, están provocando un cambio radical en la economía mundial. Este cambio se observa, particularmente en el sector financiero, con formas cada vez más innovadoras de pago de bienes y servicios.

Las criptomonedas no existen en forma física y son activos puramente virtuales. Se crean electrónicamente, por lo que es imposible encontrar criptomonedas en formato papel o metal.

La industria de las criptomonedas ha heredado una serie de conceptos típicos de las finanzas tradicionales. Solo piensa en la idea de tener una billetera en la que poner todas las criptomonedas.

Puede intercambiar criptomonedas en su forma más pura sin un corredor comercial. En este caso estamos hablando de negociaciones peer-to-peer, que representan una de las tantas revoluciones de la tecnología blockchain.

¿Cómo comparar los dos mercados?

Los dos mercados presentan diferencias técnicas y sustanciales que merecen ser divulgadas y analizadas en los libros de texto. Queriendo resumir las principales diferencias entre ambos mundos, podemos mencionar las siguientes:

Activos líquidos

A la hora de comparar dos activos, uno de los elementos a tener más en cuenta a la hora de estudiar una oportunidad de inversión es la liquidez. Forex ha ganado el juego de la liquidez porque está establecido que es el mercado más líquido a nivel mundial.

Sin embargo, es cuestionable cuán líquido es el mercado de criptomonedas y si de alguna manera puede acercarse al sector Forex. Por lo tanto, puede que no sea justo comparar un mercado muy maduro como el Forex y uno joven como el de las criptomonedas.

Por ahora podemos decir que el mercado Forex es más líquido que el criptográfico. Sin embargo, a pesar de esto, la liquidez de las criptomonedas está en constante crecimiento, un fenómeno que nos lleva a subrayar cómo la brecha entre los dos mercados solo puede ser temporal.

Dado que la cadena de bloques es famosa por incluirla entre la Web del futuro (la famosa Web 3.0.), el juego permanece abierto. Sin embargo, no se puede excluir, a la fecha, que en el futuro la liquidez de las criptomonedas no alcance y supere la del sector Forex.

Volatilidad

La volatilidad es un arma de doble filo. Por un lado, crea grandes oportunidades de ganancias para los comerciantes, mientras que por otro lado, presenta un gran riesgo de perder dinero.

El mercado Forex exhibe una volatilidad limitada, excluyendo fases fuera de lo común. Como resultado, como se mencionó anteriormente, los comerciantes profesionales se ven obligados a utilizar el apalancamiento para ganar dinero en la industria.

El mercado de criptomonedas, sin embargo, generalmente experimenta una volatilidad diaria impresionante. Por lo tanto, no es fácil encontrar una moneda de baja volatilidad si excluimos las monedas estables, las criptomonedas diseñado para mantener una estabilidad semi-perfecta en los mercados

Operadores del Mercado

Lo más probable es que la diferencia más significativa entre las dos inversiones se deba a sus motores de mercado. Si bien es fácil entender lo que mueve la balanza en el mercado Forex (crisis económica, elecciones de gobiernos y bancos centrales, etc.), las cosas se complican cuando se trata de criptomonedas.

La industria de las criptomonedas es tan joven que parece verse afectada por cualquier novedad en el mercado. Así que si es un imprescindible actualización regulatoria en China oh tuit de Elon Musk, los comerciantes siempre reaccionan muy rápido.

Considere invertir en ambos mercados

Ver los mercados de divisas y criptográficos como muy diferentes abre una amplia gama de opciones en términos de diferenciación de inversión. Para reducir el riesgo de mercado de una cartera, los inversores pueden destinar su dinero a otros activos.

Investigación académica demuestra cómo la correlación entre los movimientos del mercado Forex y las criptomonedas es extremadamente baja. Por lo tanto, desde un punto de vista técnico, invertir en monedas fiduciarias y criptográficas en la misma cartera parece representar una estrategia de diversificación válida.

Pensamientos finales

Si bien es posible llenar cientos de páginas analizando las diferencias entre el mercado Forex y el mercado de criptomonedas, este análisis sintético cubre los aspectos principales. Comprender las diferencias fundamentales entre los dos sectores le permite diseñar una buena estrategia de diferenciación en los mercados financieros.