Dólar estadounidense, Nikkei 225, AUD/JPY

Resumen del mercado

Las ganancias de Netflix y Tesla provocaron algunas tomas de ganancias de la noche a la mañana en las grandes empresas de tecnología, ya que los focos de debilidad en sus resultados parecen generar preocupaciones sobre otros resultados próximos de grandes tecnologías también. Dado el impresionante repunte tecnológico desde el comienzo del año, los participantes del mercado podrían descontar no solo un aumento de las ganancias, sino también una sólida guía de ganancias corporativas en los próximos trimestres con las esperanzas actuales de un «aterrizaje suave». Cualquier señal que desafíe esa narrativa puede requerir una reevaluación en su alta calificación actual.

Wall Street terminó de forma mixta en general (DJIA +0,47 %; S&P 500 -0,68 %; Nasdaq -2,05 %), con más ganancias en los sectores de valor, ya que el DJIA registró su noveno día ganador consecutivo. La lectura más débil de lo esperado en el índice manufacturero de la Fed de Filadelfia (-13,5 frente a -10 esperado) y una contracción más profunda en el índice económico líder de la Conference Board fueron ignorados en gran medida, con la temporada de ganancias ocupando un lugar central y las expectativas bien ubicadas para el último aumento de tasas de la Fed la próxima semana. Los rendimientos del Tesoro aumentaron en gran medida, con rendimientos de 10 años saltando 10 puntos básicos (pb) durante la noche.

Uno a tener en cuenta podría ser el dólar estadounidense, que vuelve a probar su soporte anterior convertido en nivel de resistencia en el nivel 100.50. Por ahora, la tendencia más amplia de máximos más bajos y mínimos más bajos todavía puede sugerir que los vendedores tienen el control en gran medida, mientras que es probable que el reciente movimiento alcista sea una moderación a corto plazo en las condiciones técnicas de sobreventa luego de una venta masiva del 4% en las últimas dos semanas. Si no se recupera al nivel de 100,50 en los próximos días, podría dejar su mínimo de julio de 2023 en el nivel de 99,00 para una nueva prueba.

Fuente: Gráficos de IG

Asia abierta

Las acciones asiáticas parecen preparadas para una apertura negativa, con Nikkei -0,69 %, ASX -0,22 % y KOSPI -0,75 % en el momento de escribir este artículo. El calendario económico está relativamente tranquilo para terminar la semana, esta mañana el foco gira en torno a los datos de inflación de Japón para junio. La impresión principal fue inferior a lo esperado (3,3 % frente al 3,5 % interanual), pero la impresión principal sigue mostrando cierta persistencia con una coincidencia de consenso del 4,2 %.

Esto aún podría mantener la especulación de un ajuste de política por parte del Banco de Japón (BoJ), con los rendimientos de los bonos japoneses a 10 años rondando cerca de un máximo de dos meses en la reunión del BoJ de la próxima semana. Si bien últimamente ha habido cierta resistencia por parte de las autoridades a una medida de julio, el consenso sigue siendo que un cambio de política será una cuestión de cuándo y podría ocurrir a finales de este año.

Cualquier cambio agresivo en la configuración de la política podría ser negativo para el índice Nikkei 225, como se vio en la venta masiva del 2% en diciembre de 2022 en el cambio sorpresa del control de la curva de rendimiento (YCC) del BoJ. Pero aunque todavía se siente que faltan algunas reuniones, el índice actualmente está intentando defender un escote superior doble clave en el nivel 32,400. Los máximos más bajos recientes en su índice de fuerza relativa (RSI) indican cierto agotamiento del impulso alcista por ahora, ya que el índice intenta mantenerse por encima de su promedio móvil (MA) de 100 días por ahora. El hecho de no defender el nivel de 32.400 podría potencialmente allanar el camino hacia la próxima línea de soporte en el nivel de 31.400.

Fuente: Gráficos de IG

En la lista de verificación: USD/JPY vuelve a probar la resistencia de las teclas una vez más

Los datos de empleo de Australia más cálidos de lo esperado ayer provocaron una recalibración agresiva de las expectativas de tasas para el Banco de la Reserva de Australia (RBA), ya que los participantes del mercado valoran una participación más alta en un movimiento de 25 pb del banco central el próximo mes. Esto desencadenó un repunte inicial en AUDJPY antes de que el entorno de riesgo más moderado empañara cierto optimismo en torno al AUD sensible al riesgo.

Con eso, AUDJPY ha regresado una vez más para volver a probar su resistencia clave en el nivel 95.34, con un patrón de triángulo ascendente a corto plazo en el gráfico de cuatro horas. Es posible que los compradores necesiten romper por encima del nivel de 95,34 para proporcionar más convicción para un movimiento para volver a probar su máximo de junio de 2023, pero por ahora, los riesgos de un techo más bajo siguen presentes, y es probable que cualquier retroceso deje el nivel de 93,20 bajo control como soporte inmediato.

Fuente: Gráficos de IG

Jueves: DJIA +0,47%; S&P 500 -0,68%; Nasdaq -2,05%, DAX +0,59%, FTSE +0,76%