Préstamos sin garantía frente a préstamos garantizados en DeFi

El debate sobre los préstamos sin garantía frente a los préstamos con garantía continúa a medida que los inversores buscan las mejores formas de ganar dinero en criptomonedas.

Las finanzas descentralizadas (DeFi) tomaron por asalto la industria de las criptomonedas en 2020. Desde entonces, el sector ha impulsado numerosas herramientas de préstamo que abrieron las puertas de par en par a las criptomonedas para todos. De repente, los inversores novatos y expertos podían acceder a fondos criptográficos con una inversión mínima.

Hoy en día, los préstamos en DeFi son accesibles para cualquiera que esté dispuesto a pedir prestado o prestar. Solo necesitan decidir si optan por un préstamo garantizado o no garantizado. Si se enfrenta al mismo dilema, siga leyendo para averiguar qué solución de préstamos criptográficos es mejor para usted.

¿Qué son los préstamos criptográficos garantizados?

Un préstamo criptográfico garantizado es una herramienta que permite a los inversores acceder a nuevos fondos proporcionando garantías. En general, puede usar plataformas de préstamos DeFi o grupos de préstamos para pedir prestadas criptomonedas o fiduciarias. Sin embargo, tendrá que asegurar activos iguales o más valiosos que el valor del préstamo como garantía. Generalmente, la parte prestataria debe proporcionar al menos 1.5–3x del préstamo como garantía para acceder al crédito.

Por ejemplo, puede pedir prestado USDC, PAX o incluso USD en plataformas DeFi como Celsius. A cambio, debe proporcionar seguridad en varias criptomonedas, incluidas Bitcoin y Ethereum. Esta garantía incluye una tasa de interés que va al prestamista. Cuando paga su préstamo, la plataforma le devuelve los activos. Sin embargo, si no paga lo que debe, el prestamista obtendrá los valores.

Todas las plataformas de préstamos criptográficos vienen en dos formas:

Servicios de préstamos automatizados

Estas plataformas otorgan dividendos a los inversores al depositar activos en sus billeteras criptográficas.

Plataformas de préstamos manuales

Estos servicios piden a los inversores que apuesten manualmente una cantidad específica de criptomonedas para generar interés.

Algunas de las plataformas más populares que ofrecen préstamos garantizados incluyen Aave, Uniswap, Compound, MakerDAO, Celsius, YouHodler y BlockFi.

Algunas de estas plataformas permiten a los usuarios prestar sus activos digitales a los prestatarios. Por ejemplo, puede verter criptografía en los grupos de préstamos para ganar intereses. Si bien la ganancia no es abrumadora, sigue siendo una forma decente de ingresos pasivos. Estos servicios ofrecen un porcentaje de rendimiento anual (APY) de hasta el 10% en algunos casos. Puede leer más sobre los préstamos garantizados aquí.

¿Qué son los criptopréstamos sin garantía?

Los criptopréstamos garantizados son sencillos. Usted proporciona una garantía de al menos el mismo valor que el préstamo. Luego, siempre que lo devuelva, puede recuperar sus activos. Cuando se trata de préstamos con garantía insuficiente, este proceso se vuelve más complejo.

Un préstamo con garantía insuficiente permite a los prestatarios acceder a activos criptográficos o fiduciarios al proporcionar una garantía menor que el valor del préstamo. En algunos casos, es posible que no tenga que proporcionar valores en absoluto. Esto es posible a través de la delegación de crédito.

¡Aquí hay un ejemplo hipotético de cómo funciona!

Digamos que Bob deposita $ 50,000 en una plataforma de préstamos DeFi que proporciona préstamos sin garantía. Luego, Alice necesita pedir prestada la misma cantidad. Sin embargo, tiene muy pocos o ningún activo para ofrecer como garantía. Entonces, ¿cómo puede acceder al crédito?

Bueno, Bob confía y tal vez incluso conoce a Alice. Entonces, él le delega el crédito a ella. Ahora, Alice posee activos en la plataforma DeFi. Y, cada vez que ella le hace pagos, Bob recupera su dinero con intereses adicionales.

Este es solo un ejemplo simple de cómo puede funcionar un tipo de préstamo sin garantía. Existen varios tipos de préstamos con garantía insuficiente en DeFi, como:

• Préstamos rápidos
• Evaluación de riesgos de terceros
• Puntuaciones crediticias nativas criptográficas
• Integración de crédito fuera de la cadena
• Arranque de red personal
• Préstamos de activos del mundo real
• NFT como garantía
• Préstamos de activos digitales

Puede leer más sobre los préstamos sin garantía aquí.

Un préstamo con garantía insuficiente en criptografía es una oportunidad fantástica para que los inversores accedan a un crédito sustancial sin garantía.

Algunos de los protocolos DeFi que admiten la evaluación de riesgos de terceros incluyen Arce, Dharma, Truefi, Jilgueroy Bloom. Y algunos de los proyectos que trabajan en esta dirección incluyen puntuación del libro mayor, Ala y Zoracles.

Beneficios de los préstamos criptográficos garantizados

Si cuentas con los activos necesarios, puedes solicitar rápidamente un criptopréstamo y disfrutar de varias ventajas, tales como:

Bajas tasas de interés

En general, una plataforma de préstamos DeFi incluirá al menos una tasa de interés del 10 % con el préstamo. Esta cantidad es relativamente económica para la mayoría de los prestatarios. Además, proporciona una alternativa adecuada a los préstamos tradicionales de los bancos.

El valor del activo determina el monto del préstamo

Dependiendo del activo que desee pedir prestado, puede acceder a préstamos de hasta el 90% de su cartera.

Una oferta versátil de monedas de préstamo

Las plataformas y grupos de préstamos DeFi se han desarrollado para incluir varios criptoactivos e incluso monedas fiduciarias. A diferencia de los préstamos tradicionales con instituciones bancarias, en DeFi tienes una amplia variedad de opciones.

Sin verificación de crédito

Si alguna vez solicitó un préstamo en un banco, probablemente esté familiarizado con el lento proceso burocrático. En general, necesita una buena verificación de crédito y una garantía confiable. Por otro lado, los préstamos criptográficos son accesibles incluso para aquellos con mal crédito o sin historial crediticio.

Acceso rápido a fondos

La mayoría de los grupos de préstamos brindan a los prestatarios los préstamos solicitados en solo unas pocas horas. Esto significa que podría acceder a los fondos que necesita para un proyecto dentro del mismo día que los solicita.

Una oportunidad de ingresos pasivos

Prestar a otros inversores podría ser una forma decente de obtener ingresos pasivos. Varias plataformas DeFi permiten a los usuarios ganar intereses por inyectar sus activos en fondos de liquidez. De esta manera, puede sentarse y dejar que su dinero trabaje para usted y no al revés.

Riesgos de los criptopréstamos garantizados

Por buenos que parezcan los préstamos garantizados en DeFi, no son perfectos. Por el contrario, los préstamos criptográficos con garantía conllevan varios riesgos, como:

Llamadas de margen

El problema de proporcionar criptoactivos como garantía es que su valor puede caer en cualquier momento. El criptomercado es famoso por su alta volatilidad. Por lo tanto, cuando el valor de su valor cae, el prestamista le exige automáticamente que aumente la garantía. Además, la plataforma de préstamos puede incluso vender la garantía del prestatario para reducir la relación préstamo-valor.

fondos bloqueados

Otro problema con los préstamos garantizados es que debe bloquear los activos mientras el préstamo está activo. Por ejemplo, como prestatario, no recibe su garantía hasta que pague el préstamo. Por el contrario, como prestamista, debe esperar a que el prestatario pague. Sobre todo, esto podría volverse problemático si desea cobrar rápidamente.

Plazos de pago variables

Debido a la alta volatilidad del mercado, el tiempo de pago es generalmente corto en la mayoría de las plataformas de préstamos. Esto significa que usted tiene que pagar lo que debe rápidamente. De lo contrario, corre el riesgo de perder dinero con las llamadas de margen. Además, esto afecta la cantidad que puede pedir prestado, ya que los préstamos grandes suelen ser difíciles de pagar y, por lo tanto, escasos.

Sin seguro

A diferencia de los préstamos tradicionales a través de bancos, los préstamos garantizados en DeFi no tienen seguro. Esto significa que si la plataforma de préstamos incumple o falla, pierde sus fondos, ya sean préstamos o garantías. Y, sin seguro, no tienes a nadie que te ayude a recuperarlos.

Retiros de intereses lentos

Como prestamista, puede encontrar que recuperar sus ingresos pasivos de las tasas de interés es lento y difícil. La mayoría de las plataformas de préstamos tienen interés en mantener los grupos de préstamos lo más ricos posible. Por lo tanto, hacen que los retiros sean lentos, lo que podría resultar frustrante para muchos.

Beneficios de los préstamos con garantía insuficiente

Las finanzas descentralizadas (DeFi) están reemplazando constantemente muchas herramientas financieras tradicionales. Además, empodera a las personas no bancarizadas para acceder a servicios financieros y mejorar su situación. En este sentido, los criptopréstamos sin garantía permiten a aquellos con activos limitados financiar empresas que de otro modo serían inaccesibles.

Cuando solicita un préstamo criptográfico sin garantía, obtiene varios beneficios, que incluyen:

• No necesita la aprobación de banqueros o corredores.
• La seguridad de la tecnología blockchain inmutable
• Disponibilidad mundial
• Acceso a fondos sin restringir los estándares de elegibilidad
• Libre del control de las autoridades centralizadas
• Gestión completa de activos
• Préstamos entre pares (P2P)

Además, la mayoría de las plataformas de préstamos DeFi incluyen tasas de interés bajas con préstamos sin garantía. La posibilidad de prestar fondos con garantías bajas o nulas debería atraer a más personas a DeFi. A cambio, esto debería crear un efecto espiral donde el ecosistema se expande para crear aún más herramientas financieras. Y con el tiempo, las finanzas descentralizadas pueden tener más usuarios y beneficiarios que el sistema centralizado.

Riesgos de los préstamos con garantía insuficiente

Desafortunadamente, los préstamos criptográficos sin garantía no son perfectos ni están libres de riesgos. Vienen con desventajas similares a las de sus contrapartes garantizadas. Además, pueden tener otras desventajas, como:

Liquidez de activos

A diferencia de los criptopréstamos garantizados, los que no requieren seguridad rara vez son versátiles. Por ejemplo, es posible que la mayoría de los prestamistas y prestatarios prefieran un puñado de grupos de préstamos. En general, estos grupos representan algunos de los criptoactivos más populares. Por lo tanto, si necesita pedir prestado un activo específico, es posible que no encuentre los fondos necesarios. Alternativamente, si desea prestar un activo raro, es posible que nadie quiera tomarlo prestado.

Reembolso instantáneo

Este riesgo es válido para los préstamos flash, que requieren que el prestatario pague antes de que finalice la transacción de préstamo. Como resultado, se convierten en la forma menos adecuada de endeudamiento para fines personales.

Caída de popularidad

Además de la volatilidad del mercado, el valor de un activo puede ser víctima de una popularidad negativa. Por lo tanto, el valor de un préstamo puede caer drásticamente y hacer que el prestamista pierda una fortuna. Algunos creen que este es un riesgo de las plataformas de préstamo que utilizan NFT como garantía.

Conclusión: préstamos garantizados frente a préstamos no garantizados en DeFi

Los préstamos han existido desde que los humanos pusieron valor a las cosas y las transformaron en activos. Hoy en día, los préstamos trascienden del mundo físico al espacio virtual a través de préstamos criptográficos en finanzas descentralizadas. Este avance tecnológico y cultural viene con casi innumerables beneficios, como vimos anteriormente. Sin embargo, también incorpora riesgos tanto para los inversores expertos como para los novatos.

Ya sea que opte por un préstamo criptográfico con garantía o sin garantía, tendrá ventajas y desventajas. Puede usar ambas herramientas para acceder a nuevos fondos, subsidiar un proyecto u obtener ingresos pasivos. Por otro lado, también puede ver disminuir severamente el valor de su cartera.