Último precio del oro: luchando con la resistencia a medida que se avecinan los datos de inflación de EE. UU.

Precio del oro (XAU/USD), gráfico y análisis

• Los datos de inflación de EE. UU. y la decisión del FOMC de la próxima semana determinarán la perspectiva del oro.
• Los datos de confianza de los clientes muestran que las posiciones largas netas aumentan en el sector minorista.

De hoy La publicación del PCE básico de EE. UU. (12:30 GMT) y la decisión política y los comentarios del FOMC la próxima semana impulsarán el precio del oro a corto plazo. La inflación en los EE. UU. sigue siendo alta y no parece que caiga significativamente, ya que la Fed subirá las tasas en 50 puntos básicos la próxima semana, y probablemente durante las próximas dos reuniones, y arrojará más claridad sobre su programa de ajuste cuantitativo que se espera que comience en breve. Un contexto de tasas de interés altísimas e inflación insostenible pesará aún más sobre los metales preciosos en las próximas semanas.

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En un informe que publiqué a principios de este mes, destaqué una fuerte señal técnica bajista: una vela de estrella fugaz bajista – en el gráfico diario de oro que sugería que la reciente tendencia alcista estaba a punto de revertirse. Esta señal funcionó perfectamente y envió oro a casi $ 110 / oz. menor en los próximos 9 días.

Precio del oro: sensación de tensión a medida que los rendimientos del Tesoro de EE. UU. continúan aumentando

Los datos minoristas (ver más abajo) muestran que los inversores continúan acumulando posiciones largas netas en oro durante la última semana. Utilizamos los datos de opinión de los clientes como un indicador contrario y esto sugiere que el oro puede caer aún más.

El gráfico diario muestra el comercio del oro en torno a un nivel técnico de nota anterior en ambos lados de $ 1,916 / oz. Este nivel ha pasado de resistencia a soporte en los meses anteriores y ahora vuelve a actuar como resistencia. Este nivel también protege un antiguo nivel de Fibonacci del 61,8 % a 1.921 $/oz. de la liquidación de agosto de 2020 a agosto de 2021. Soporte en $ 1,877 / onza. realizó una segunda prueba ayer y servirá como soporte de primera línea para cualquier movimiento bajista.

Aplicación de Fibonacci en los mercados financieros

Gráfico diario del precio del oro – 29 de abril de 2022

Los datos de los comerciantes minoristas muestran El 81,99 % de los operadores son netamente largos con una relación entre operadores largos y cortos de 4,55 a 1. El número de operadores netamente largos es un 2,45 % superior al de ayer y un 3,46 % superior al de la semana pasada, mientras que el número de operadores netamente cortos es un 5,79 % inferior al de ayer y un 26,30 % superior al de la semana pasada.

Por lo general, adoptamos una opinión contraria sobre el sentimiento de la multitud y el hecho de que los comerciantes estén netos en largo sugiere que los precios del oro pueden seguir cayendo. Los operadores son más largos que ayer y la semana pasada y la combinación del sentimiento actual y los cambios recientes nos da una Sesgo comercial bajista del oro contrario más fuerte.

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