Acciones de NVIDA (NVDA): AI Chip Giant sube a medida que se acerca el showdown del Día de las Ganancias

TLDR

• Las acciones de NVIDIA subieron más del 4% antes de su informe de ganancias del cuarto trimestre
• Wall Street espera un crecimiento del 73% de los ingresos a $ 38.2B y un crecimiento del 63% de EPS a $ 0.84
• Los analistas mantienen una perspectiva alcista con 56 de 60 calificándolo como «comprar»
• Morgan Stanley predice que las acciones de AI asiáticas podrían aumentar 3-15% si Nvidia supere las expectativas
• Las preocupaciones recientes incluyen posibles restricciones comerciales, retrasos en los chips Blackwell y desaceleraciones de gastos de IA

Las acciones de NVIDIA Corporation (NVDA) subieron más del 4% el miércoles temprano cuando los inversores se prepararon para el informe de ganancias del cuarto trimestre del gigante de Chip, programado para la liberación después del cierre del mercado.

Los resultados se ven ampliamente como una prueba crítica para el sector de inteligencia artificial más amplio, con implicaciones que se extienden más allá de los mercados estadounidenses a las acciones de tecnología asiática.

El fabricante de chips de IA con sede en Santa Clara ha estado en el centro del auge de inteligencia artificial, proporcionando las costosas unidades de procesamiento de gráficos (GPU) que alimentan modelos de idiomas grandes y otras aplicaciones de IA.

Los gigantes tecnológicos Microsoft, Amazon, Google y el meta colectivamente compraron aproximadamente $ 44 mil millones en las GPU de NVIDIA durante el año calendario 2024, según el análisis de DA Davidson.

Wall Street ha establecido altas expectativas para la actuación del cuarto trimestre de Nvidia. Los analistas proyectan ingresos para aumentar en un 73% a $ 38.2 mil millones y las ganancias por acción para saltar un 63% a $ 0.84 en comparación con el mismo período del año pasado. Estos pronósticos reflejan una fuerte demanda continua de chips AI de Nvidia, a pesar de las recientes preocupaciones del mercado.

Después de meses de ganancias constantes durante 2024, las acciones de Nvidia se han movido de lado en los últimos seis meses. Las acciones habían disminuido un 9% en las cinco sesiones comerciales que terminaron el martes, impulsadas por preocupaciones más amplias del mercado sobre la inflación vinculada a las políticas comerciales e inmigración del presidente Donald Trump. La acción encontró apoyo cerca de su promedio móvil de 200 días antes de recuperarse el miércoles.

Además de la presión reciente sobre las acciones de NVIDIA había informes de que la administración Trump podría implementar controles de exportación más estrictos en las ventas de chips a China, lo que potencialmente limita el acceso de Nvidia a ese mercado. Los inversores también han expresado su preocupación por los posibles retrasos relacionados con los chips y servidores Blackwell AI de próxima generación de NVIDIA, que se espera que impulsen el crecimiento futuro.

Acciones de IA asiática

El informe de ganancias También podría tener un gran impacto en las existencias relacionadas con la IA asiáticasegún Morgan Stanley. El banco de inversión estima que si los ingresos de NVIDIA exceden las expectativas, las acciones de IA asiática podrían ver aumentos de precios del 3-15%. Por el contrario, si Nvidia no alcanza las proyecciones, esas mismas acciones podrían disminuir en un 5-10%. La anticipación ya ha provocado volatilidad en los mercados asiáticos, con el índice Hang Seng saltando un 3,3% antes del informe de NVIDIA.

A pesar de la reciente consolidación del precio de las acciones, la mayoría de los analistas siguen siendo optimistas sobre las perspectivas de Nvidia. De los 60 analistas rastreados por Yahoo Finance, 56 mantienen calificaciones de «Compra» en las acciones, con un precio objetivo promedio de $ 171.64 en los próximos 12 meses. Esto representa aproximadamente el 30% de alza de los niveles de negociación del miércoles alrededor de $ 132.

El analista de Bofa Securities Vivek Arya describió tres escenarios potenciales después del informe de ganancias de NVIDIA. Su visión de línea de base anticipa un ritmo del cuarto trimestre con orientación en línea para el primer trimestre, lo que refleja un lanzamiento de chips Blackwell más lento y posibles restricciones comerciales de China. En un escenario Bull Case, las ventas del cuarto trimestre y la orientación de ingresos del primer trimestre excederían las expectativas en $ 1-2 mil millones, lo que respalda más ganancias de acciones.

Sin embargo, si NVIDIA informa simplemente los resultados del cuarto trimestre en línea y proporciona una orientación más baja del primer trimestre con márgenes brutos reducidos, las acciones podrían caer al extremo inferior de su reciente rango de negociación, según Arya. Sin embargo, mantiene una calificación de «compra» con un precio objetivo de $ 190.

Ganancias para los inversores de pacientes

Mirando más allá de la reacción de ganancias inmediatas, los patrones históricos sugieren posibles ganancias a largo plazo para los inversores de pacientes. Según el análisis de finanzas de Yahoo, Comprar acciones de NVIDIA justo antes de los anuncios de ganancias ha producido un rendimiento medio de hasta un 4% durante un período de un mes durante la última década. Sin embargo, los inversores que mantuvieron durante tres meses vieron rendimientos de casi el 18%.

La próxima conferencia GTC, programada para el 17 al 21 de marzo en San José, podría proporcionar otro catalizador para las acciones de Nvidia. A menudo se describe como «AI Woodstock», esta conferencia anual de desarrolladores generalmente presenta nuevos anuncios de productos y avances tecnológicos que podrían renovar el entusiasmo de los inversores por la historia de crecimiento de Nvidia.

Con las acciones de Nvidia que cotizan alrededor de $ 132 después de las primeras ganancias del miércoles, todos los ojos estarán en el informe de ganancias para determinar si el líder de la IA Chip puede mantener su trayectoria de crecimiento y justificar su valoración premium en un paisaje cada vez más competitivo.

Las acciones de NVIDIA actualmente se encuentran en un patrón de consolidación con un punto de compra técnico de $ 153.13, según los cuadros de IBD MarketSurge, aunque permanece en la mitad inferior de su patrón base después de caer por debajo de su línea promedio móvil de 50 días.

En la negociación temprana del miércoles, las acciones de NVIDIA lideraron el mercado más amplio, ya que los inversores se posicionaron antes de lo que podría ser un anuncio de ganancias que se mueven en el mercado que puede establecer el tono para las acciones tecnológicas en las próximas semanas.