US Bank se desmorona: ¿Puede Bitcoin arreglar esto?

Las acciones de First Republic Bank (FRC.N) cayeron más del 20% luego de informar una caída en los depósitos de más de $100 mil millones en el primer trimestre. ¿Los bancos heredados seguirán minimizando las criptomonedas o se diversificarán?

Los depositantes retiraron más de $100 mil millones del First Republic Bank en los primeros meses del año. Las salidas de depósitos comenzaron el mes pasado después de que dos prestamistas regionales quebraron, lo que llevó a los clientes a transferir su dinero a prestamistas más grandes. La noticia sigue a un primer trimestre sacudido por la mayor crisis bancaria desde 2008.

«Con el cierre de varios bancos en marzo, vimos salidas de depósitos sin precedentes», dijo el director financiero de First Republic, Neal Holland, en un comunicado. «Estamos trabajando para reestructurar nuestro balance general y reducir nuestros gastos y préstamos a corto plazo», agregó.

Mientras el banco lidia con problemas de liquidez, algunos observadores pueden cuestionar si ha ido lo suficientemente lejos como para diversificar sus ofertas. Estos han sido algo limitados. Por ejemplo, First Republic Bank no ha creado su propia plataforma de negociación de criptomonedas. dirección clientes a terceros intermediarios. Aquí contrasta con bancos y plataformas como SoFi, Neobank N26, Juno, Robinhood y otros con ofertas más diversas.

Nuevas direcciones para First Republic Bank

El banco con sede en San Francisco está considerando reestructurar su balance general para compensar la disminución de los depósitos. First Republic planea reducir el gasto recortando los salarios de los ejecutivos, reduciendo el espacio de oficinas y despidiendo al 20-25% de los empleados.

Además, el banco tiene como objetivo aumentar sus depósitos asegurados y reducir los préstamos del Banco de la Reserva Federal. First Republic ha dicho que está buscando opciones estratégicas para fortalecer el banco, pero hay pocos detalles disponibles. El prestamista realizó una conferencia telefónica posterior a las ganancias el lunes que terminó sin que los ejecutivos respondieran las preguntas de los analistas.

A pesar de recibir $30 mil millones en depósitos combinados de gigantes bancarios estadounidenses, los depósitos del banco cayeron a $104,47 mil millones en el primer trimestre desde $176,43 mil millones en el cuarto trimestre. El libro de préstamos y la cartera de inversiones del banco también se han vuelto menos valiosos a medida que aumentan las tasas de interés. Moody’s rebajó la calificación crediticia de First Republic tres puntos el lunes.

Bob Elliott, cofundador y director ejecutivo de Unlimited, le dijo a CNBC «Campana de cierre: extraordinaria” que el banco era un “banco zombie”:

“En este punto, FRC es un banco zombi con depósitos de casi $ 100 mil millones del sector privado. En general, su balance está respaldado por los programas de la Fed de los que toma prestado».

¿Puede Bitcoin resolver problemas bancarios?

A diferencia del trauma del mercado del año pasado, Bitcoin se ha comportado increíblemente bien en 2023. Hasta ahora, la criptomoneda ha sido el activo con mejor rendimiento del año.

Sin embargo, con todo el éxito de esta clase de activos, las instituciones tradicionales son implacables con las criptomonedas. Todavía es raro que los bancos establecidos ofrezcan plataformas de comercio de criptomonedas o tengan grandes criptoactivos en sus balances.

Los reguladores son en parte responsables. El Banco de Pagos Internacionales restringe a los bancos centrales a sosteniendo solo 2% de sus reservas en criptomoneda. La Unión Europea probablemente limitará sus bancos exposición pronto a las criptomonedas.

Esto pone en desventaja a los bancos minoristas tradicionales. Para agravar su situación, las instituciones bancarias heredadas también se enfrentan a los llamados «bancos de desafío», instituciones más pequeñas y nuevas que aprovechan la mejor tecnología financiera para ofrecer una gama más amplia de servicios. A menudo, estos bancos ofrecen servicios a través de una aplicación y un sitio web. A pesar de los desafíos económicos, el mercado continúa atrayendo nuevos jugadores.

Según datos de Finbold de octubre de 2022, ahora hay 291 bancos retadores en todo el mundo, con 43 nuevos bancos digitales agregados en el último año, lo que representa un crecimiento del 17,33%. Muchos de estos bancos ofrecen una interacción más fluida con las criptomonedas, DeFi y otras fintechs, y muchos ofrecen una función comercial.